Cuentas remuneradas al 3,50% TAE: ¿son realmente la opción más rentable?

En los últimos meses el mercado de las cuentas remuneradas se ha inundado de ofertas con intereses cada vez más elevados. Una buena noticia para los ahorradores que buscan sacar más partido a su dinero en un escenario económico cada vez más adverso, con la inflación al alza y el euríbor encareciendo uno de los gastos más importantes de los hogares españoles: las hipotecas. No obstante, los intereses, normalmente expresados en TAE (tasa anual equivalente), son sólo una de las variables que marcan la rentabilidad de las cuentas remuneradas , sin duda la más atractiva, pero no necesariamente la más importante para determinar cuánto ganará finalmente el usuario. Otros factores como los requisitos para conseguir los intereses, el tiempo por el que están activos o el límite máximo remunerado también marcan cuánto se puede ganar con estos productos. Por lo tanto, la TAE más elevada no siempre se traduce en la mejor rentabilidad final. Hay que analizar otras variables y evaluar la situación personal del usuario para determinar cuál es realmente la cuenta remunerada más adecuada para él, más allá de la promoción comercial. Factores como la posibilidad de domiciliar un sueldo o la cantidad de ahorros disponibles marcan la diferencia entre qué es mejor para una persona u otra. Probablemente el factor que más influye en la rentabilidad de las cuentas remuneradas son los requisitos. Algunas entidades exigen al usuario cumplir con determinadas condiciones para ofrecerle la TAE promocionada, y de no hacerlo los intereses que pagan son considerablemente más bajos que los reflejados en la oferta comercial. Por ello, es importante leer bien la letra pequeña, comprobar si es posible cumplir con esas condiciones, si interesa hacerlo, o buscar una cuenta remunerada sin condiciones. La última opción es la más sencilla y la que menos compromete al cliente. Para quienes opten por ella, en estos momentos destacan dos cuentas remuneradas con intereses altos y sin condiciones: las de Ferratum y Trade Republic. La primera ofrece un 3,40% TAE durante los tres primeros meses y un 3% TAE a partir del cuarto sin exigir nada a cambio. La única condición es que el usuario no sea ya cliente de la entidad. La cuenta remunerada de Trade Republic, por su parte, paga un 3,04% TAE a los nuevos clientes sin pedirles tampoco nada a cambio. Otro aspecto de suma importancia a la hora de valorar cuentas remuneradas es el ahorro propio del usuario. De nada sirve conseguir un 3,50% TAE si sólo se dispone de unos pocos miles de euros en la cuenta corriente. Para quienes tienen poco dinero atesorado, las cuentas remuneradas más convenientes no son las que dan intereses, sino las que ofrecen un pago directo no vinculado al ahorro. Por ejemplo, la Cuenta Online de CaixaBank ofrece un pago directo de 100 euros a nuevos clientes sólo por activar Bizum y hacer tres pagos con la tarjeta de la entidad, sin más vinculación. Además, da la opción de conseguir otros 250 euros adicionales a quien domicilie una nómina de al menos 1.500 euros al mes, tres recibos y haga al menos tres compras al trimestre con la tarjeta durante 24 meses. Para una persona que sólo disponga de unos 2.000 euros ahorrados, la opción del pago directo de 100 euros le sale más rentable que obtener un 3,50% TAE por ellos: con esos ahorros obtendría los mismos 100 euros después de 17 meses. Y si está dispuesta a cumplir con las condiciones para obtener otros 250 euros adicionales hasta sumar 350 euros, la diferencia es abismal: tardaría cinco años en conseguir esos mismos 350 euros. Otra opción es combinar ambas ofertas. Contratar una cuenta remunerada que pague altos intereses sin condiciones, como las de Ferratum o Trade Republic, y establecer las vinculaciones en otra que dé un pago directo, como la de Caixabank, de tal forma que se obtienen beneficios de ambas modalidades. Por otra parte, quienes disponen de importantes ahorros deben prestar atención a otra variable de las cuentas remuneradas: el saldo máximo remunerado. Se trata de un tope que establecen las entidades por encima del cuál no pagan intereses. Normalmente es de 100.000 euros. Esto quiere decir que una persona que deposite 120.000 euros en una cuenta remunerada con saldo máximo de 100.000 euros sólo obtendrá rentabilidad por 100.000 euros, los 20.000 euros restantes no generarán nada. Pero el saldo máximo remunerado no sólo es importante para quienes disponen de más de 100.000 euros. Aunque esa es la cifra habitual, no es la que siempre se aplica. Y, de hecho, en la actualidad algunas de las cuentas remuneradas con los intereses más altos tienen saldos máximos muy cortos, de 25.000 euros o, incluso, de 10.000 euros. Lo que hace que la promoción no sea tan atractiva para quienes tienen más dinero ahorrado. De las entidades que hemos visto, el saldo máximo remunerado de Ferratum es de 300.000 euros y Trade Republic tiene dos tramos: paga un 3,04% TAE hasta 50.000 euros, y un 2,53% TAE a partir de esa cifra sin límite. Un último aspecto importante que influye en las ganancias finales que dan al usuario las cuentas remuneradas son los periodos promocionales iniciales. Varios de estos productos ofrecen TAE altas sólo por unos meses o un año, y luego bajan considerablemente los intereses. El usuario puede beneficiarse de esa rentabilidad elevada por un tiempo, pero si luego quiere mantener ese nivel de ingresos tendrá que contratar otro producto. Es lo que sucede con Ferratum, que paga un 3,40% TAE sólo durante tres meses y luego pasa al 3%. La opción de contratar productos promocionales por su alta TAE inicial y luego rotar a otros es interesante y legítima, pero puede resultar pesada para quien no desea estar atento a fechas y al mercado. En este caso, cuentas remuneradas como la de Trade Republic son la solución más práctica, aunque paguen un poco menos inicialmente. La entidad alemana se compromete a pagar los mismos intereses que da el Banco Central Europeo (BCE) para la facilidad de depósito, por lo que sus clientes saben cómo y cuándo va a cambiar su rentabilidad sin tener que mover un dedo. Es preciso subrayar que en estos momentos Trade Republic ofrece un 3,04% TAE a sus nuevos clientes por el 2,5% de los tipos de interés del BCE, es decir, medio punto más que el Banco Central Europeo. Lo hace como parte de una promoción de bienvenida que no tiene fecha límite preestablecida.